出海美国报告前瞻|美国对华关税政策解读,中企如何应对“出海”新挑战?

其他国际市场, 北美市场 作者: 黄艳 编辑: 彭丽娜 2023-05-11 15:32

在出海美国进入关键阶段的背景下,EqualOcean全球化峰会(ESG2023)出海美国论坛将于2023年6月2日在深圳举行,将邀请复旦大学国际问题研究院、中山大学、暨南大学国际关系学院、高榕资本、元璟资本、峰瑞资本、众为资本、源码资本、小牛电动、TikTok、SHEIN、内外、米哈游、涂鸦智能、名创优品、追觅、科沃斯、望圆科技、徕芬、UniUni等美国方向的学术机构、投资机构、公司负责人到场分享。EqualOcean分析师也将现场发布《2023出海美国报告》,梳理新阶段出海美国的创业投资机会和最佳案例。

出海报告

2018年6月15日,美国特朗普政府宣布,对价值500亿美元的中国进口商品加征25%关税,揭开了“迄今为止经济史上最大的贸易战”序幕。中美贸易摩擦以及美国多轮的对华关税政策给中国企业带来前所未有的挑战。第一, 进口产品关税成本增加;第二,企业汇兑风险升高;第三,企业供应链安排需重新审视;第四,对外投资环境越发不明朗;第五,关税合规业务要求越发严格。在风云诡谲的政治与经贸格局下,中国企业如何才能应对“出海”新挑战呢?本期出海美国报告前瞻聚焦解读美国对华关税的走向以及中国企业积极应对的优秀举措。

美国对华加征关税政策的特点

· 覆盖商品广,从高附加值到低附加值。

2018年7-8月总计价值约500亿美元的加征关税商品清单,集中在中国的高端制造业,涉及的商品主要为电气和机械设备、汽车及零部件、航天航空器及零部件等。 此后2018年9月的3000亿美元加征关税商品清单和2019年9月的1200亿美元加征关税清单中,除了电机、机械设备等商品类别外,还进一步扩大至家具、服装、塑料制品、钢铁制品等。

· 时间跨度长,从激烈打击到态度缓和。

在特朗普时期,美国对华301关税分为四批逐步叠加金额,分别是340亿美元清单、160亿美元清单、2000亿美元清单、3000亿美元清单。第一批加征25%关税自2018年7月6日起施行,四年征税期到2022年7月6日届满;第二批加征25%关税自2018年8月23日起施行,四年征税期到2022年8月23日届满。自2018年,特朗普政府时期已经有两千多项商品获得了关税豁免,但大部分的豁免期并未得到延续。2021年10月,拜登政府重新允许企业申请关税豁免,并公布了549项拟豁免产品清单,为期一年。2022年12月,拜登政府将把原定于2022年年底到期的352项中国进口产品类别的“301条款”关税豁免再延长9个月时间。

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对华税背后的深层逻辑——游戏规则重建和技术竞争

美国前总统特朗普在对中国出口美国产品加征关税之前,曾多次在公开场合强调美国对中国的贸易逆差问题。中美两国之间的贸易失衡成为了贸易摩擦的直接导火索。除了单纯的贸易失衡,美国看重经贸的“游戏规则”,认为“中国还存在结构性问题”有待解决。例如美国认为中国未充分履行入世承诺,在国企补贴、知识产权保护等方面尚需改进;在市场开放问题上,中国的“互惠”并不能满足美国所强调的"对等";并且,随着中国经济规模越来越大,中国产业政策的外溢性、中国模式的影响力都让美国顾虑重重。

遏制中国取得科技领先地位是更深层的原因。早在2017年特朗普上台后发布的首份国家安全战略报告中,美国就将中国视为“战略竞争对手”。近年来,中美两国在人工智能、通信技术、新能源和高端制造等领域的技术差距逐渐缩小,竞争局面日益突显。中美贸易摩擦中,美国公布的多轮上调关税产品清单中,大范围地涉及到航空、铁路、新能源汽车等战略性新兴产业,反映了美国对中国技术崛起的担忧。

劳动密集型产业、中高端机电产业和战略性新兴产业受影响程度和应对策略不一

中美贸易摩擦对中国的大部分行业都带来了比较消极的影响。多回合的关税加征调高了主要出口商品的成本,使得产品本身的竞争力下降。对此,各行业根据自身的发展阶段、行业特点以及与美国的经贸关系做出了不同的应对举措:

劳动密集型行业的出口比较依赖美国市场,且对成本比较敏感,因此主要采取的措施是通过调整供应链,优化运营,将低端产品制造转移到东南亚等低成本的新兴地区,包括在关键出口市场拥有有利贸易协议的国家,规避关税影响的同时降低产品生产成本。但从行业整体来看,中国的劳动密集型企业经过多年的经验积累,已经逐渐开始向整个行业的价值链高端攀升,产品自身已经具备与中高端国际同类产品展开竞争的实力。

战略性新兴行业在技术方面已经有了较好的积累,但由于在部分关键原材料及零部件供给上还要依赖美国,在本次贸易摩擦中也受到了比较严重的冲击。因此,短期内很多企业还是选择通过调整供应链、进行成本控制、优化运营的方式将冲击带来的损失降到最低。对供应链调整的主要方式是将低端的产品制造转移到东南亚地区,同时增加对国内零部件产品的采购。本次摩擦让更多的企业意识到了增加核心技术自主研发的重要性。

机电行业作为中美贸易往来中最重要的产业内贸易商品(对双方均是最重要的进口品和最重要的出口品),尽管是加征关税的重灾区,但企业实际受到的影响并不太严重,这主要归功于中国的机电企业自身实力过硬,已经在国际机电产品市场具有很强的话语权。

在对中美贸易摩擦的应对措施中,机电行业企业选择最多的前三项是转移供应链、增加产品线以及开拓更多的国内外市场。在供应链转移方面,部分机电行业企业选择从国内或者其他地区采购低成本的零部件产品,而为了规避进一步的关税风险,有些企业正在计划干脆将工厂转移到美国本土。中国机电行业可以挖掘更多非美国市场的出口潜力,同时增加对其他新兴市场国家的产业投资,进一步增强自己的产业链核心竞争力。

中国企业如何应对美国关税施压?

对众多企业而言,如何应对当前外部持续波动的环境已经成为迫在眉睫的难题。这对中国企业的生产和发展提出了更高的要求:加速相关产业的整合速度,并且倒逼企业转型升级。企业需要更加关注地缘政治风险,对美国需求较依赖的中企一方面可适时审视调整供应链布局,以享受贸易协定和优惠税率安排下的较优惠税率,确保产品的国际竞争力,另一方面企业也要积极开拓其他国家和地区的市场,降低出口对单一市场的依赖度。以下企业给出了比较好的范例:

大疆创新:牢牢把握核心研发技术,积极调整业务方向

作为无人机行业领军品牌的大疆坚持以技术创新、产品研发为导向,关键技术、算法等均为自研,具有较强的竞争壁垒。以2019年美国对大疆提高关税为例,大疆通过终端产品涨价卖给美国人民更“高端”的无人机,甚至直接把在美市场份额从75%提高到了80%。与此同时,大疆海外团队、尤其是北美的团队在过去几年也经历过大幅变动。据媒体报道,2021年大疆在北美200多人的团队削减了三分之一。该番海外业务的调整部分受贸易战的影响,但也是大疆管理改革的一部分。为了更安全、多元的发展,“海归”大疆也在积极开拓国内市场。2018年,大疆的海外收入占比达到八成,前两大市场分别为北美和欧洲地区。当前大疆正在积极开拓国内市场,预计国内将在不久将来成为仅次于北美的第二大市场。

顾家家居:完善全球产业布局,参与全球价值链分工

家居品牌顾家家居布局海外生产基地,优化出口产品结构,搭建海外供应链体系,提升海外基地本地化采购率。顾家家居在越南、马来西亚和墨西哥相继建立工厂,提升产业链韧性,分别辐射东南亚地区和美洲市场。2022年在墨西哥制造基地探索SPO业务21天快交模式,并针对北美推出高性价比功能产品,抢占份额。顾家家居运用多国生产的策略,调整和丰富生产国和出口国,有效降低成本、规避关税等风险,又可以做到资源共享和优势互补,从而提升产品创新、拓宽渠道,达到品牌口碑与市场的双赢。

除了顾家家居之外,新能源企业如宁德时代、比亚迪、亿纬锂能等也在近几年发力全球产业布局,在东南亚国家、东欧国家等区域建立第二个或多个最终加工或组装的基地和贸易枢纽,从中国制造变成世界制造,一方面对冲了关税的影响,控制了成本,更为重要的是完善全球产业布局,建设更高水平的全球产业链。

这些案例给予我们的启示是:中企在应对美国关税施压时,要做到内外兼顾,处变不惊。对内,中企要不断提高自身的创新能力和挖掘新的增长动力点,建设符合发展趋势的产业结构和能够更高效管理全球贸易体系的治理结构,提升自身核心竞争优势;对外,要正确认识和看待与发达国家在技术、管理等方面的差距,抓住机遇进行国际化布局,在全球产业链和价值链上继续攀升,在关键领域提高话语权,从根本上有效防控地缘政治风险。

拜登对华关税政策将走向何方?

拜登政府上台后一定程度上暂停了特朗普时期在经贸领域对华的一些激进做法,但并未从根本上扭转中美之间持续恶化的关系,甚至以国家安全等为由加大对中国相关产业、特别是高科技产业打压的力度。与此同时,拜登政府也通过各种方式加强与盟友、伙伴和国际组织的关系,意图借助它们的力量来围堵和遏制中国。

而关于是否取消对华关税,拜登政府则需要进一步考量内部经济环境和外部政治环境,作出下一步决策(内:通货膨胀;外:俄乌冲突)。美国内部有严重的分歧和争议:贸易代表强调关税是贸易谈判的筹码工具,可以保护美国利益,因此不主张取消;而以财政部长为代表的政客则认为,关税严重损害了美国经济,伤害了美国消费者,应该取消关税以缓解通胀压力。2022年2月8日,彼得森国际经济研究所(Peterson Institute for International Economics)发布一份统计报告,提出如果免除特朗普时期对中国商品加征的高额关税,可以使美国通胀率降低1.3个百分点。

美国智库企业研究所高级研究员扎克·库珀表示,拜登政府很可能会利用其他的经济和金融手段来应对中国的贸易做法,但关税不会很快取消。美国贸易代表戴琪此前也曾表示,美国全面取消对华关税,将失去在谈判中的筹码。白宫“放风”拜登对关税可能有新想法:要么搁置这一“争议”,要么部分取消或在新的领域里加征关税。即取消一些关税,但对可能征收额外关税的领域发起新的“301条款”调查,这就意味着新的贸易摩擦的开始,对接下来可能进行的经贸磋商与谈判必然会产生重大的影响。

面对美国并不明朗的对华关税态度,中国企业需要做好打“持久战”的心理准备。虽然短期内美国等发达国家的企业仍将作为经济全球化的主导力量并参与全球产业分工,但发达国家保护主义的持续蔓延反而为中国企业的国际化发展创造了机遇——在美国把资本和焦点撤回本土的时刻,中国资本将成为许多海外国家外商投资的主要来源之一,此时,中国企业应做足“功课”,结合企业发展战略和市场需求,主动谋求产业、供应链和投资布局的持续优化,有效防控地缘政治等风险,抓住乱局中难得的投资“窗口期”。

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